Akademie Články Trading CFD akcií v aktuálních tržních podmínkách

Trading CFD akcií v aktuálních tržních podmínkách

Spekulujete na forexu, ale láká vás zkusit něco jiného? Zajímavou možností mohou být akciová CFD, která umožňují spekulovat jak na nárůst, tak i na pokles. V Purple Trading jsme pro vás připravili více než 100 světoznámých akciových titulů a vybrat si můžete ze široké nabídky akcií společností počínaje firmou Apple, přes Teslu až po Coca-Colu. Obchodování CFD akcií však provází určitá specifika, se kterými je dobré se předem seznámit.

Co jsou CFD akcie

CFD akcie jsou finančním instrumentem přímo odvozeným od cen fyzických akcií. To znamená, že fyzické akcie slouží ve vztahu k CFD akciím jako tzv. podkladové aktivum. Obchodníkům s CFD akciemi se tak naskýtá možnost spekulovat na vývoj cen akcií světoznámých společností ve vaší oblíbené platformě MT4, a to dokonce oběma směry.

Výhody CFD akcií oproti fyzickým akciím

možnost využití finanční páky pro retailové klienty 1:5 a profesionální klienty 1:20;
možnost shortovat (spekulace na pokles ceny);
u obchodů ve směru short jsou většinou kladné swapy za držení transakce přes noc;
pozitivní slippage, žádné rekotace;
vše přehledně a dohromady s ostatními instrumenty v rámci platformy MetaTrader 4.

Nevýhody CFD akcií oproti fyzickým akciím

nutnost placení swapů (poplatek za držení pozice přes noc) u obchodů ve směru long;
protože CFD je derivát, tak jeho cena v daném okamžiku se může mírně lišit od ceny podkladové akcie. Průběh ceny CFD akcie a samotné akcie je však podobný;
CFD akcie nejsou majetkem obchodníka. Je to pouze spekulace na pohyb ceny;
CFD akcie se neobchodují na regulované burze.

Z výše uvedeného vyplývá, že pro obchodování CFD akcií je nutné využívat důvěryhodného brokera, který nebude s cenou CFD akcie manipulovat proti svým klientům. Tento problém hrozí zejména u neregulovaných brokerů typů market maker, jejichž zisk plyne přímo ze ztrát klientů.

Purple Trading je však broker, který podléhá přísným evropským regulacím. Kromě toho je Purple Trading broker typu STP (Straight Through Processing), což znamená, že broker je pouze prostředníkem mezi klientem a trhem, který tvoří tzv. poskytovatelé likvidity. Purple Trading proto nemá na ztrátách klientů motivaci a jediným zdrojem jeho příjmu z obchodní aktivity klientů jsou poplatky a spread.

Pro obchodování CFD akcií platí další charakteristiky

Především intradenní obchodníci ocení, že CFD akcie mají vyšší denní volatilitu než měnové páry. Nejsou výjimky kdy akcie za den vzroste nebo klesne o 3 % a více. U měnových párů je denní volatilita mnohem menší.
Obchodování CFD akcií je možné pouze v rámci obchodních hodin daných burz. To znamená, že je omezeno přibližně na osm hodin v pracovních dnech.
Při otevření trhu vznikají velmi často cenové mezery. To může způsobit, že nastavený příkaz stop loss nebude exekuovaný na nastavené ceně, ale na první dostupné ceně po otevření trhu. I z tohoto důvodu vyhledává obchodování CFD akcií mnoho intradenních obchodníků.
Pokud budete pozice držet delší dobu, tak u akciových CFD můžete počítat s dividendami. Ty ovlivní vaši otevřenou pozici v případě, že ji držíte přes datum vyplacení dividendy. Data vyplácení dividendy najdete vždy v aktualizované tabulce zde. Pokud držíte long pozici, bude vám dividenda přičtena k zůstatku na účtu. Analogicky, pokud instrument shortujete, bude vám dividenda z účtu stržena.
Nákladem transakcí u všech typů účtů jsou poplatky (komise) a spread. U amerických akcií je poplatek 0,02 USD za kus, u ostatních akcií 0,1 % z nominální hodnoty transakce. Transakcí se rozumí jedna strana obchodu. Poplatek se tedy platí zvlášť za otevření pozice a zvlášť za uzavření. Pokud komise u těchto transakcí nedosáhne hodnoty minimální komise, účtuje se vždy tato minimální komise uvedená v tabulce:

Tabulka číslo 1: Poplatky z obchodování CFD akcií
US AKCIE	ostatní akcie	minimální komise
0.02 USD	0,1 %	5 USD / EUR / HKD

Založte si účet a obchodujte s námi!

Založit Reálný účet

Založit Demo účet

_{Váš kapitál je vystaven riziku.}

Fundamentální analýza

Pokud obchodujete zejména měnové páry, pak vás budou zajímat zejména makroekonomické údaje zemí dané měny. Takže sledujete indikátory jako jsou například: hrubý domácí produkt, inflace, data z trhu práce, aktivitu nákupních manažerů atd.

V případě fundamentální analýzy k jednotlivým akciím je kromě makroekonomického prostředí potřeba sledovat data, která se zaměřují na konkrétní výsledky daných firem.

Mezi tato data patří výsledky hospodaření společností. Obchodníci přitom sledují tyto základní ukazatele:

zisk na akcii,
tržby,
výhledy firmy na další období.

Publikace těchto informací jsou většinou zveřejňovány každé čtvrtletí a provází je vysoká volatilita. Informace je možné najít v sekci pro investory, kterou má každá firma na webových stránkách. Anebo je možné sledovat kalendář například na serveru: Earnings Calendar - Investing.com. Je potřeba myslet na to, že v případě výrazných překvapení může dojít k velkým cenovým mezerám, proto je vhodnější počkat na moment, až bude zpráva vydána a obchodovat až poté.

Kromě těchto základních ukazatelů však je třeba sledovat další souvislosti, které mohou mít přímý vliv na tržní kapitalizaci, tedy cenu dané akcie. Uvedeme pár příkladů:

Jak firma snižuje náklady (snížení počtu zaměstnanců).
Jak se vyvíjí zadluženost firmy (vysoká zadluženost v době vysokých úrokových sazeb je negativní faktor).
Jak se vyvíjí klientská báze (například počet předplatitelů, Netflix).
Zda na trh vstupuje nová konkurence.
Jaký je tlak na ceny (například cenová válka v Číně na trhu elektromobilů, Tesla).
Zda se vyskytují nové trendy (vývoj umělé inteligence, NVIDIA).
Vznik válečného konfliktu na klíčovém trhu má velký vliv (Raiffeisenbank).
Skandály mohou vyvolat nedůvěru (zprávy o problémech s kvalitou, Boeing).

Příklady těchto indikátorů jsou podstatné zejména pro ty obchodníky, kteří budou akcie držet dlouhodobě, tedy v řádu alespoň několika týdnů.
Podívejme se na příklad CFD akcie Tesla na grafu.

_{Graf č.1: S&P 500 na H4 časovém rámci}

Tesla oznámila v říjnu 2022 snížení ceny vozů na čínském trhu a tím prakticky začala cenová válka, která na tomto největším světovém trhu s elektrickými vozidly trvá prakticky dodnes. V grafu je vidět, jak akcie ztratila po oznámení v průběhu několika dalších týdnů více než 50 % svojí hodnoty.

Vliv „velkých“ skandálů na cenu akcie nám ukáže Boeing:

^{Obrázek č.2: CFD na akcie Boeing na týdenním grafu}

Letadlo Boeing typu 737–9 muselo 5. ledna 2024 nouzově přistát poté, kdy se letounu utrhla část trupu, jež slouží jako záslepka na místě, kde může být u některých variant tohoto letounu umístěn nouzový východ. Tento incident vyvolal další vlnu pochybností o kvalitě letadel, které již dříve provázely problémový typ 737 MAX. Akcie proto prudce oslabila. Pokles ceny pak akceleroval, když se postupně objevovaly další incidenty.

Na obou případech se ukazuje výhoda možnosti shortovat CFD akcie, které v některých případech může být výhodné i pro dlouhodobé obchody, protože v případě shortu jsou na účet obchodníka přičítány kladné swapy.

Podívejme se ještě na vliv publikace čtvrtletních zpráv na cenu CFD akcií:

_{Obrázek č.3: CFD akcie Apple na denním grafu}

Na obrázku máme CFD akcie Apple a vyznačena jsou období, kdy došlo k publikaci zpráv. Důležité je poznamenat, že Apple publikuje zprávy po uzavření trhu. Z tohoto důvodu se často stává, že následující den dojde po otevření trhu k výraznému cenovému gapu. To se stalo například 2. 5. 2024, kdy společnost reportovala lepší než očekávané výsledky a zároveň oznámila rekordní odkup akcií. To je výrazně býčí signál.
Jiná situace byla 3. 8. 2023. Akcie po oznámení výsledků silně klesala, protože tržby společnosti zaznamenaly meziroční pokles, a to o 1,16 mld. USD na 81,80 mld. USD.

Protože zprávy jsou nepředvídatelné, je zásada, že by obchodník měl začít spekulovat až po jejich zveřejnění. Jeden z možných obchodních přístupů je počkat na zaplnění vzniklého gapu a teprve poté vstoupit ve směru původního gapu.

Technická analýza v intradenním obchodování CFD akcií

Výhodou intradenního obchodování je, že v případě spekulací ve směru long se vyhnete negativnímu swapu, který se z účtu odečítá, pokud obchodník drží obchod přes noc. Rovněž se vyhnete nepříjemnému překvapení v podobě nečekaného gapu, který může vzniknout v případě výskytu překvapivé zprávy.

Aby intradenní obchodování CFD akcií zvýšilo pravděpodobnost úspěchu, je potřeba dodržet několik zásad

Vyberte likvidní akciový titul. Titul, na kterém je obchodován dostatečný objem, má menší tendenci k překvapivým výchylkám. Do této kategorie můžeme zařadit prakticky všechny akcie, které jsou součástí indexu DJ30.
Ujistěte se, že titul má dostatečnou denní volatilitu.
Hledejte tituly, které mají tendenci korelovat s určitou skupinou akcií nebo akciovým indexem. Index určí hlavní směr. Pokud bude akcie „pozadu“, pak bude mít tendenci tento pohyb „dohnat“. Pokud se index pohne o 1 %, tak akcie se pohne například o 2 %. Tituly, které s akciovým indexem korelují, jsou často ty, které mají v daném indexu nejvyšší váhu. Váhu jednotlivých titulů k indexu DJ30 můžete najít například na tomto odkazu.
Vyznačte klíčové supporty a rezistence. V případě klesajícího trendu se snažte hledat odrazy od rezistencí, v případě rostoucího trendu je výhodnější hledat odrazy od supportů.
Do obchodu nevstupujte před publikací zpráv.

Příklad intradenních obchodů si ukážeme na CFD Microsoft, kdy jsme využili náš indikátor Purple Strike. Výhodou je, že vás podrží v silném trendu až do jeho konce. Nevýhoda je, že v případě bočního pohybu dává falešné signály. Základní nastavení indikátoru je, že signál long je modrý, signál short je červený.

_{Obrázek č.4: CFD Microsoft na 5minutovém grafu}

Vyznačili jsme výrazné hladiny supportu a rezistence. Obchod short je v momentě odrazu od rezistence, long je naopak v případě odrazu od supportu.

V případě situace A je vstup short poté, kdy indikátor vyšle signál sell, což je v momentě, kdy se zbarví červeně. Spekulace k nejbližšímu supportu 1 by dala zisk 2 R. Spekulace k supportu 2 by pak přinesla zisk přibližně 6,5 R. Pokud by obchodník držel pozici až k supportu 3, což by indikátor Purple Strike stále potvrzoval, byl by zisk 8R.

Druhý den by po odrazu od supportu vznikl obchod long, viz situace B. Vstup by byl poté, kdy by se indikátor Purple Strike zbarvil do modré barvy. Zde by vstup byl poměrně daleko od supportu, což by způsobilo nižší poměr rizika a zisku, který by v případě spekulace k nejbližší rezistenci 1 dal zisk přibližně 1,7 R.

Uvedené situace jsou ideální v tom, že by obchod dosáhl zisku. V praxi bude docházet i k tomu, že některé obchody skončí na stop lossu. To je normální součástí tradingu. Je proto potřeba zkoušet a na demu otestovat různé přístupy a vybrat si z nich ten, který vám bude vyhovovat nejvíce.

Závěr

Pokud vás obchodování CFD akcií zaujalo, pak si nezapomeňte stáhnout náš ebook, ve kterém se seznámíte s různými obchodními přístupy. Ty si pak můžete bezplatně otestovat na našem demo účtu, který máte k dispozici na neomezenou dobu. V případě dotazů nás můžete kontaktovat na našem emailu: info@purple-trading.com, kde vám je k dispozici náš zkušený tým, který ochotně zodpoví vaše otázky.